Veel banken hebben de laatste jaren noodgedwongen, ter voorkoming van hoge boetes en reputatieschade, fors geïnvesteerd in nieuw personeel dat zich op een niet productieve manier namens de bank bezighoudt met het turen naar allerlei computerschermen, om mogelijk verdachte transacties in kaart te kunnen brengen. Het gaat hierbij niet om enkele honderden medewerkers maar om duizenden, naar schatting zo’n 12.000 in Nederland. Zet daar tegenover de tientallen medewerkers van de FIU Nederland en de mismatch is duidelijk. Ondertussen werken vijf grote banken en de FIU Nederland sinds twee jaren met elkaar samen in de Fintell Alliance. Volgens Benny Bergkamp van FIU Nederland begint de samenwerking haar vruchten af te werpen. Bij het monitoren van transacties kijken de banken slechts naar een klein stukje van de puzzel en die stukjes zijn er meestal ook nog niet eens tegelijkertijd. Meer interessante issues hebben we mogen vernemen tijdens het afgelopen Jaarcongres Witwassen. Lees meer…

Dit jaar organiseert het IFFC voor het eerst de IFFC Scriptieprijs, met als doel om een jaarlijks terugkerende prijs in het leven te roepen voor een student die een excellente scriptie heeft geschreven op het gebied van financieel economische criminaliteit, afgekort FEC. De scriptie moet evenwel aan een aantal voorwaarden voldoen, want naast eeuwige roem, de sculptuur is er ook een geldbedrag te winnen van 1000 euro. 
Lees meer…

Henri Hensen

Ja, u ziet het goed: Escrow bekeken door de bril van de IT-auditor. Daar zijn meerdere redenen voor. Door de opkomst van SaaS zijn er nieuwe risico’s bijgekomen. Zoals het feit dat de juridische aspecten van een continuïteitsregeling nog niet geland zijn in opleidingen van veel relevante beroepsgroepen. Het begrip “Compliance en IT” voegt een nieuwe dimensie toe aan continuïteitsregelingen omdat de wet- en regelgeving dit verplicht. De vraag die daarbij gesteld dient te worden is of de continuïteitsregeling de garantie kan geven aan de gebruikers van software.

Lees meer…

De overkoepelende organisatie van woningcorporaties[Aedes reageert voorlopig positief op het nieuwe regeerakkoord bij monde van haar voorzitter Martin van Rijn. Gaan de problemen op de woningmarkt nu echt aangepakt worden? Aedes is blij dat de het kabinet zoveel belang hecht aan betaalbare huurwoningen. Twee derde van de woningen moet betaalbaar en dus voor veel mensen bereikbaar zijn. Goed en belangrijk nieuws voor de volkshuisvesting. De nieuwe minister voor Volkshuisvesting en Ruimtelijke Ordening, Hugo de Jonge, kan daar direct mee aan de slag. Het zal echter nog jaren duren, voordat de Stef Blok / Mark Rutte visie uit de huurmarkt verdwenen is.
Lees meer…

Hans Timmerman

Een bloem is via zijn steel geworteld in de aarde. In zijn leven groeit de bloem op stevige groene of reeds verhoutte stelen. Daaronder groeit een wortelstelsel, groot genoeg om de plant van voldoende water en voedsel te voorzien. Je kunt stelen, bladeren, takken en wortels als de infrastructuur van de bloem zien. Een infrastructuur waarop zich jarenlang een schoonheid van bloemen kan ontwikkelen, gevoed door de wortels en telkens verse bladeren. Fotosynthese zorgt dat zonlicht en CO2 samen met het water met mineralen uit de grond, glucose vormt als bouwstof voor de infrastructuur van stelen, stengels, takken en wortels. De bloemen leveren de meerwaarde en zijn de identiteit van de plant. Essentie is dat stuifmeel en stamper uiteindelijk zaden produceren. Daar zorgen de kroonbladeren voor die samen de gekleurde kroon vormen. De kleuren trekken bijen aan met als beloning een beetje honing. Hoe langer de plant bestaat des te meer zaad en dus waarde de bloem nalaat. Nakomelingen als stamboom van de bloem. Het erfgoed van de bloemenpracht.
Lees meer…

Stefan Duchateau

“Indien de bevolking zou begrijpen hoe het bankwezen in mekaar zit en hoe monetaire politiek werkt, dan zou er onmiddellijk een revolutie uitbreken”.  Aan het woord is Henry Ford, die bij deze uitspraak verwees naar de situatie vlak voor en tijdens de Grote Depressie. Destijds ongetwijfeld terecht maar in de huidige omstandigheden is deze kritiek wellicht minder van toepassing. Alleszins toch niet wat betreft de inspanningen van de monetaire instanties die met moed en doortastendheid de negatieve economische gevolgen van de pandemie met alle beschikbare middelen en instrumenten hebben bestreden. Maar dit succes heeft een voorspelbare keerzijde. Economische stimuli op deze schaal, in combinatie met ongeremde geldcreatie, veroorzaken onvermijdelijk opwaartse druk op het algemene prijspeil. Op zich is dat een relatief lage kostprijs want het alternatief, namelijk niets doen en het geheel bij het uitbreken van de pandemie in februari 2020 aan zijn lot overlaten, zou een zware economische recessie en een diepe bankencrisis hebben uitgelokt die op hun beurt systemische risico’s zouden hebben veroorzaakt [*1]. Dat is een ondraaglijke last die de wereldeconomie een fatale slag zou hebben toegediend, temeer omdat de economische wonden van de crisis van 2008 en 2011 (zeker in Europa) nog lang niet geheeld waren.
Lees meer…

De totale CO2-voetafdruk van het bitcoin netwerk steeg in 2020 met ongeveer 25% terwijl het aantal transacties daalde met 6%. Dit komt neer op een klimaatimpact van ongeveer 402 kg CO2 per bitcointransactie in 2020, zo blijkt uit de eerste resultaten van een nieuwe, door De Nederlandsche Bank (DNB) ontwikkelde methode om de CO2-voetafdruk van bitcoin te meten. Het is van belang om beter zicht te krijgen op de klimaatimpact van op blockchain gebaseerde digitale activa en deze beter vergelijkbaar te maken met bijvoorbeeld conventionele betaalmiddelen.
Lees meer…

Michel Klompmaker

We spraken onlangs met de inmiddels gepensioneerde bankier Rob Wijman, die het afgelopen jaar zijn eerste boek schreef, niet toevallig over het vak dat hij tientallen jaren heeft uitgeoefend. Rob is een ervaren manager geweest bij een grote internationaal opererende Nederlandse bank, verantwoordelijk als Global Head voor restructuring en recovery. Inmiddels is hij de trotse auteur van het boek getiteld Heavy Weather Banking, met als ondertitel Corporate Debt Restructuring in Times of Crisis. Wijman is er niet gerust op en stelt dat de westerse bankwereld onvoldoende voorbereid is op de problemen die een nieuwe financiële crisis zal veroorzaken. We spraken met hem in het Nederlands over zijn Engelstalige boek.   Lees meer…

Hans Timmerman

De kern van cryptografie is het verbergen of dusdanig versleutelen van te verzenden informatie, dat het voor een afluisteraar (bijna) onmogelijk is om ‘mee te luisteren’. Het woordje ‘bijna’ is de mate van inspanning die de afluisteraar moet doen, om af te leiden wat de oorspronkelijk verzonden informatie was. Met de komst van de computer werd het mogelijk de versleuteling sneller uit te voeren en een groter aantal mogelijke sleutels te gebruiken. Je hebt enerzijds symmetrische versleuteling, waarbij beide eindpunten in het bezit moeten zijn van de sleutel. De uitdaging is om die sleutel veilig bij beide uiteinden te krijgen en te bewaren. Bij asymmetrische versleuteling echter maakt een algoritme tegelijkertijd een publieke en een geheime sleutel aan. Het voordeel is dat de geheime sleutel niet hoeft te worden uitgewisseld, terwijl de publieke sleutel algemeen bekend mag zijn. De twee sleutels zijn aan elkaar gekoppeld. Als iemand jou een bericht stuurt dat met de publieke sleutel is geëncrypt, kun je dat bericht alleen met de privé sleutel decrypten. De veiligheid hangt vanzelfsprekend af van zowel de lengte van de sleutel als de kwaliteit van het algoritme.  Lees meer…

De Europese Commissie is onlangs begonnen met het overleg met de deskundigengroep van de lidstaten inzake duurzame financiering en het platform voor duurzame financiering over de ontwerptekst voor een aanvullende gedelegeerde handeling betreffende bepaalde gas- en nucleaire activiteiten. De EU-taxonomie stuurt en mobiliseert particuliere investeringen in activiteiten die nodig zijn om binnen 30 jaar klimaatneutraal te kunnen worden. De energiemix in Europa verschilt momenteel van lidstaat tot lidstaat. Sommige delen van Europa maken nog steeds intensief gebruik van steenkool, waarbij veel koolstof wordt uitgestoten. De taxonomie omvat energieactiviteiten die de lidstaten in staat stellen om uit verschillende posities naar klimaatneutraliteit te evolueren. De Commissie houdt rekening met zowel het wetenschappelijk advies, de huidige technologische vooruitgang en de uiteenlopende transitieproblemen in de lidstaten. Op basis daarvan is de Commissie van mening dat aardgas en kernenergie de overgang naar een hoofdzakelijk op hernieuwbare energiebronnen gebaseerde toekomst kunnen faciliteren.  Lees meer…